世界 方面，美国最新发布的6月CPI环比超预期回落缓解了政策紧缩担忧 ，叠加科技与金融板块业绩超预期 ，带动全球资本市场风险偏好提升，欧美科技板块领涨市场 ，韩国科技权重指数KOSDAQ表现活跃。国内方面 ，长鑫科技IPO推动国产存储产业关注度提升；随着晶圆厂扩产和国产替代推进，半导体上游设备、材料仍是产业链投资重点方向 ，今日早盘相关ETF交投火热。
国产存储龙头长鑫科技正式启动科创版IPO发行程序 ，计划于7月16日启动申购，拟募资295亿元 ，为科创板史上第二大IPO 。长鑫科技2026年一季度营收508亿元 ，净利润330亿元，全球DRAM市场份额约8% 。随着国产存储产业持续推进 ，晶圆制造环节资本开支有望增加 ，并带动刻蚀、薄膜沉积 、清洗 、检测等半导体设备，以及硅片、电子化学品等上游材料需求提升。
AI算力 、先进制程 、先进封装及国产替代共同拉动半导体材料需求，海外供给扰动亦有望带动电子特气、含氟材料及光刻胶材料等半导体材料领域景气上行 。国金证券表示 ，全球AI算力与HBM存储产能扩张带动半导体设备需求高景气 ，后道测试与前道量检测双赛道成长确定性突出，设备领域国产替代空间广阔 。
近日多家半导体 、存储产业链公司披露2026年上半年业绩预告 ，净利润预计大幅增长。截至7月14日 ，A股已有83家公司净利润同比预增超500%，近四分之一为半导体 、通信设备等行业公司 。随着晶圆厂扩产节奏加快以及国产替代持续推进 ，国内半导体设备企业经营表现有望逐步改善 。
尽管半导体行业近期震荡调整 ，但上游材料设备环节持续受到资金喜欢 。Wind与交易所数据显示，科创半导体设备ETF华泰柏瑞（588710）昨日单日获6.38亿元资金净流入 ，近5个交易日日均成交额达22.12亿元 ，近22个交易日实现资金净流入61.30亿元，具备规模较大、流动性较优的特征 。资金的火热布局推动该ETF规模和份额双双创下历史新高 ，分别攀升至87.42亿元 、23.44亿份 ，6月以来分别增长280% 、159% 。
科创半导体设备ETF华泰柏瑞（588710）跟踪指数为科创半导体材料设备指数，高纯度聚焦半导体上游“材料+设备”领域、行业占比高达87%，对晶圆厂资本开支 、存储扩产和国产替代进程具有较高产业敏感度。同时该指数存储芯片概念占比超70% 、“先进封装”概念占比58% 。场外投资者可关注华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF发起式联接基金（A类024974/C类024975） 。
100%科创板选股或赋予科创半导体材料设备指数较强弹性 ，历史表现超越部分主流同类指数。近一年该指数累计涨幅达253% ，优于同期半导体材料设备主题指数（228%）、中证全指半导体指数（155%）、科创芯片指数（190%） 、国证芯片（145%）等部分主流半导体主题指数。
尽管半导体设备材料板块产业催化较为密集，投资者仍需关注高估值与交易波动风险 。半导体设备板块估值已处于历史高位 ，短期涨幅较大 ，交易结构较为拥挤，获利盘兑现及市场情绪回落可能引发较大波动 。请投资者结合自身风险承受能力 ，理性判断 ，谨慎投资。
华泰柏瑞基金作为国内首批ETF管理人，在指数投资领域深耕超19年 ，为投资者打造了沪深300ETF华泰柏瑞（510300） 、A500ETF华泰柏瑞（563360）等投向透明、交易便捷 、费率低廉的指数工具产品 。截至2026年3月末 ，公司旗下ETF近两年累计为持有人盈利超2234亿元，是同期A股全市场仅有的三家累计盈利超两千亿的公募基金公司之一 。
